Il gruppo registra un significativo aumento dei rendimenti per gli azionisti pari a 165 milioni di dollari, grazie all’ottimo momento operativo, finanziario e strategico su tutte le aree di attività
Plus500, gruppo fintech globale multi-asset che gestisce piattaforme di trading basate su tecnologie proprietarie, annuncia i risultati provvisori per il semestre chiuso al 30 giugno 2025.
Questo il commento di David Zruia, Chief Executive Officer di Plus500:
“Nella prima metà dell’anno, la forza dell’offerta multi-asset diversificata a livello globale di Plus500 è stata nuovamente dimostrata dai nostri risultati operativi, finanziari e strategici in rapida crescita.
Nel primo semestre del 2025 abbiamo compiuto grandi progressi nell’ulteriore diversificazione della nostra attività e nel rafforzamento del nostro modello operativo. Il nostro portafoglio globale di licenze normative si è ampliato ancora con nuove licenze in Canada e negli Emirati Arabi Uniti, nonché una nuova adesione alla camera di compensazione ICE Clear US. Abbiamo rafforzato la nostra offerta di futures B2B e B2C di successo, continuato a sviluppare la nostra suite di prodotti innovativi con nuove offerte in Giappone e annunciato l’acquisizione condizionata di Mehta Equites in India, per espandere ulteriormente la nostra presenza geografica.
La capacità di Plus500 di generare rendimenti composti per gli azionisti nel lungo termine, e attraverso i diversi cicli di mercato, è ineguagliabile. In totale, abbiamo riacquistato circa il 38% delle nostre azioni sul mercato aperto e, solo nel 2025, ci siamo impegnati a riacquistare ulteriori 200,0 milioni di dollari di azioni, incluso l’annuncio odierno. Il nostro modello di business che genera cassa e la solidità del nostro bilancio privo di debiti sostengono le nostre operazioni globali, permettendoci di continuare a investire nelle interessanti opportunità di crescita strutturale che vediamo davanti a noi e, al contempo, di continuare a fornire rendimenti attraenti ai nostri azionisti. Guardiamo alla seconda metà dell’anno e oltre con fiducia.”
Raggiungimento degli obiettivi strategici e posizionamento del Gruppo per una crescita continua a lungo termine
L’accelerazione del business di Plus500 è proseguita nella prima metà dell’anno: il Gruppo ha ottenuto nuove licenze regolamentari e l’adesione a una clearing house, è entrata in nuovi mercati e ha sfruttato la forza del suo impareggiabile stack tecnologico per ampliare la sua suite di prodotti. Tutto ciò ha determinato una crescita dei ricavi e dell’EBITDA e ha portato a depositi totali dei clienti che hanno raggiunto un massimo storico, più che raddoppiati su base annua.
- Solidi risultati per il primo semestre 2025 con ricavi di 415,1 milioni di dollari ed EBITDA di 185,1 milioni di dollari, pari a un margine EBITDA del 45%. Un utile di base per azione (“EPS”) di 2,05 dollari rappresenta una crescita dell’8% su base annua.
- Significativo contributo del business non-OTC nel suo complesso durante il periodo, che ora rappresenta circa il 13% dei ricavi totali del Gruppo (FY 2024: circa 10%), evidenziando la posizione consolidata del business e la natura sempre più diversificata dell’offerta del Gruppo.
- Il business dei futures negli Stati Uniti è stato ulteriormente rafforzato grazie all’aggiunta di una nuova adesione di clearing con ICE Clear US nel gennaio 2025, migliorando le sue capacità di clearing olistiche, per soddisfare i clienti attuali e nuovi.
- L’acquisizione di Mehta Equities Limited (“Mehta”) in India, che è ancora soggetta all’approvazione regolamentare e a determinate condizioni di chiusura, espanderà ulteriormente la presenza geografica del Gruppo includendo il più grande mercato di trading di futures al dettaglio del mondo e supporta le ambizioni del Gruppo di diventare un fornitore globale di futures, generando preziose sinergie tra il business dei futures negli Stati Uniti e il mercato indiano per i clienti B2B (Istituzionali).
- I depositi totali dei clienti hanno raggiunto un massimo storico per un periodo di sei mesi di 3,1 miliardi di dollari, riflettendo un deposito medio per cliente attivo più che raddoppiato, a circa 17.250 dollari (H1 2024: circa 8.400 dollari), evidenziando l’offerta di prodotti diversificata del Gruppo e il suo successo sostenuto nell’attrarre clienti di maggior valore.
- Plus500 ha ottenuto una nuova licenza per le materie prime in Giappone, consentendole di espandere la sua offerta OTC alla classe di attività delle materie prime, a seguito del precedente lancio di un’offerta multi-asset altamente localizzata per il mercato giapponese, che rimane un’opportunità di crescita strutturale per il Gruppo nel medio-lungo termine.
- Con l’aggiunta di nuove licenze regolamentari negli Emirati Arabi Uniti, dalla Securities and Commodities Authority (“SCA”), e in Canada, dalla Canadian Investment Regulatory Organization (“CIRO”), il Gruppo detiene ora 15 licenze regolamentari a livello globale. Queste licenze rimangono una fonte altamente attraente di vantaggio competitivo a lungo termine, che consente a Plus500 di operare su larga scala nei mercati OTC, dei futures e di negoziazione di azioni.
La crescita continua nel mercato statunitense dei futures – in linea per generare oltre 100 milioni di dollari di ricavi nell’esercizio 2025
Il business dei futures negli Stati Uniti è in linea per generare oltre 100 milioni di dollari di ricavi quest’anno, un risultato diretto dello stack tecnologico superiore di Plus500 che sostiene la sua offerta best-in-class.
- Nel primo semestre 2025, il business non-OTC del Gruppo nel suo complesso ha continuato a performare estremamente bene, rappresentando circa il 13% dei ricavi totali del Gruppo (FY 2024: circa 10%), circa il 17% del totale dei Nuovi Clienti (FY 2024: circa 15%) e circa il 64% dei depositi totali dei clienti (FY 2024: circa 36%).
- Al 30 giugno 2025, i business dei futures deteneva circa 850 milioni di dollari di fondi segregati dei clienti, un aumento significativo di oltre il 140% rispetto alla fine dell’esercizio 2024. Questa crescita riflette la fiducia che Plus500 è stata in grado di stabilire con i clienti in questo mercato, grazie all’offerta abilitata dalla tecnologia del Gruppo e al coinvolgimento dei clienti best-in-class.
- Il business B2B (Istituzionale) ha continuato a sfruttare con successo la sua superiorità tecnologica per acquisire nuovi clienti e aumentare la sua quota di mercato durante il primo semestre 2025, e il Gruppo sta attualmente lavorando per espandere ulteriormente la sua offerta attraverso integrazioni migliorate della sua verticale dei futures B2B come clearing party di diverse borse. Inoltre, ‘Plus500 Cosmos’, l’innovativo portale clienti del Gruppo, ha continuato a fungere da importante motore per nuove relazioni con gli Introducing Brokers (“IB”).
- Anche il business B2C (Retail), che include le piattaforme di trading ‘Plus500 Futures’ e ‘T4-Pro’, ha ottenuto eccellenti risultati operativi nel primo semestre 2025, ancora una volta grazie alla sua offerta tecnologica superiore e alla capacità di fornire ai clienti un’eccellente esperienza di trading.
Strategia di M&A disciplinata e responsabile che porta a una maggiore presenza globale, generando sinergie attraenti tra mercati e prodotti
La strategia di M&A di Plus500 ha permesso al Gruppo di entrare in mercati altamente attraenti con solidi fondamentali sottostanti, con l’opportunità di introdurre la sua tecnologia differenziata leader di mercato e di generare sinergie tra mercati e prodotti a beneficio di tutti gli stakeholder.
- Negli ultimi anni, Plus500 ha stabilito un eccellente track record di M&A. Il Gruppo ha acquisito attività negli Stati Uniti, in Giappone e in India, fornendogli accesso a mercati regolamentati ad alta crescita e a industrie finanziarie consolidate. Questo track record di M&A completa la strategia di crescita organica del Gruppo di entrare in nuovi mercati e sviluppare nuovi prodotti e servizi innovativi.
- L’acquisizione di Mehta segna una pietra miliare significativa nelle ambizioni strategiche del Gruppo di scalare la sua offerta di futures a livello globale e genererà anche preziose sinergie tra il business dei futures negli Stati Uniti e il mercato indiano per i clienti B2B (Istituzionali), snellendo i processi e migliorando l’esperienza di trading degli utenti.
- Supportato dalla solidità del suo bilancio, il Gruppo continuerà a valutare opportunità per ulteriori acquisizioni bolt-on accrescitive, che contribuiscano alla sua diversificazione geografica o di prodotto, come parte della roadmap strategica di Plus500, tutte progettate per generare un valore significativo per i suoi azionisti.
La tecnologia di marketing proprietaria di Plus500 è centrale per la forte performance dei KPI dei clienti del Gruppo
Le piattaforme tecnologiche proprietarie del Gruppo sono il motore del business, fornendo ai clienti un’esperienza utente senza interruzioni e supportando la sua duratura capacità di continuare ad attrarre e fidelizzare clienti di maggior valore, con un coinvolgimento più profondo. A riprova di ciò, il Gruppo ha ora una base clienti consolidata di circa 32 milioni di clienti registrati in tutto il mondo.
- Negli ultimi anni, Plus500 si è concentrata attivamente sull’attrazione e la fidelizzazione di clienti di maggior valore, portando a un significativo miglioramento dei KPI dei clienti e della fidelizzazione dei clienti. Ad esempio, durante il primo semestre 2025, il deposito medio per cliente attivo è aumentato significativamente di oltre il 100% a circa 17.250 dollari (H1 2024: circa 8.400 dollari) e il 47% dei ricavi OTC del primo semestre 2025 è stato generato da clienti che operano con Plus500 da più di cinque anni (H1 2024: 31%).
- Allo stesso tempo, Plus500 ha continuato a ottimizzare le sue strategie di acquisizione clienti, utilizzando le sue sofisticate capacità di marketing tecnologico, con conseguente riduzione dell’AUAC a 1.237 dollari durante il primo semestre 2025 (H1 2024: 1.489 dollari), pur concentrandosi sull’attrazione di clienti di maggior valore.
- Nel primo semestre 2025, l’89% dei ricavi OTC è stato generato da clienti che operano su dispositivi mobili o tablet (H1 2024: 87%), evidenziando la leadership costante di Plus500 nel settore per quanto riguarda i servizi mobile-first per i clienti e la sua incessante attenzione all’innovazione.
Plus500 conferma la sua capacità di offrire significativi ritorni per gli azionisti con ulteriori 165,0 milioni di dollari di programmi di riacquisto di azioni e dividendi annunciati oggi
L’annuncio odierno di ulteriori 165,0 milioni di dollari di ritorni per gli azionisti è coerente con il quadro di allocazione del capitale disciplinato di Plus500 e riflette il solido bilancio del Gruppo e il modello di business altamente generatore di cassa.
- I ritorni per gli azionisti annunciati oggi includono nuovi programmi di riacquisto di azioni per 90,0 milioni di dollari e dividendi totali per 75,0 milioni di dollari, pari a 1,0553 dollari per azione. Ciò porta i ritorni totali per gli azionisti annunciati nel 2025 a un totale di 365,0 milioni di dollari, a seguito dei 200,0 milioni di dollari annunciati nel febbraio 2025.
- Dalla sua IPO nel 2013, i ritorni totali per gli azionisti della Società ammontano a 2,7 miliardi di dollari, inclusi quelli annunciati oggi. Dalla quotazione alla LSE nel 2013, fino al 30 giugno 2025, Plus500 è stata l’azione con la migliore performance su base di rendimento totale nell’indice FTSE All-Share, generando un rendimento totale per gli azionisti di oltre il 7.900%.
- A riprova dei significativi progressi e della scala raggiunti dal Gruppo negli ultimi anni, e del suo consolidato track record nel fornire ritorni attraenti agli azionisti, Plus500 è stata inclusa nell’indice STOXX Europe 600 per la prima volta nel gennaio 2025.
Prospettive future
I risultati dell’esercizio 2025 del Gruppo saranno in linea con le attuali aspettative di mercato.
Plus500 è ben posizionata per generare rendimenti composti per gli azionisti attraverso i cicli di mercato, beneficiando di interessanti driver di crescita strutturale nei suoi mercati finali nel medio termine.
Il Consiglio di Amministrazione di Plus500 (il “Board”) rimane fiducioso riguardo alle prospettive future e alla direzione strategica del Gruppo, guidato dal suo status di leader fintech multi-asset diversificato e affidabile, e dai costanti progressi operativi compiuti negli ultimi anni, resi possibili dal suo stack tecnologico proprietario all’avanguardia e dalla sua solida posizione finanziaria.
